Jeff Lebowski, alias 'The Dude', is een oude hippie met weinig verlangens; rondlummelen en regelmatig bowlen met zijn vriend Walter. Zijn gezapige leventje wordt verstoord wanneer een stel gangsters zijn huis binnenvallen. The Dude vermoedt al snel dat de gangsters, die bovendien een pak geld eisen, bij de verkeerde Lebowski zijn beland. Hij gaat op zoek naar zijn steenrijke naamgenoot om schadevergoeding te vragen voor zijn vloerkleed. De gevolgen zijn niet te overzien.

Er is iets in het rustige, kleine stadje Centerville wat niet helemaal klopt. De maan staat groot en laag in de lucht, het daglicht wordt onvoorspelbaar en dieren beginnen ongewoon gedrag te vertonen. Niemand voorziet de vreemdste en meest gevaarlijke terugslag die op het punt staat de stad te kwellen: The Dead Don't Die-- ze staan op uit hun graf en vallen de levenden op woeste wijze aan. De bewoners moeten vechten om te overleven.